在执政的最后几年，秦穆公终于改变了东进战略，转而向西，兼并西戎二十国，开疆拓土，为四百年后秦统一中国奠定了基石，秦国在函谷关以西一带称霸，史称“称霸西戎”。“兼国十二，开地千里”(《韩非子·十过篇》)。

秦穆公娶晋太子申生的姊姊穆姬为妻。穆公三十九年(公元前621年)，秦穆公去世。秦穆公是春秋五霸之一。秦国著名的开明君主。

秦穆公在位期间，广纳贤士，大胆任用非本国的人才，开秦国任用客卿制度之先河。在他的感召下，号称“五羖大夫”的百里奚、相马专家伯乐及九方皋纷纷投其门下。由于他在用人方面，始终采取“得其精而忘其粗，在其内而忘其外”的相马之法，因而，取得了巨大的成功。

他不愿意重用本国的贵族，他怕贵族极大势大，国君反倒受了他们的牵制。他宁可重用外来的客卿，外地来的人权力尽管多么大，也只限于他一个人，不可能象豪门大族那样割据地盘，建立自己的势力，威胁国君。史载他执政期间，“益国十二，开地千里”，整个广阔的西部地区为他所独控。

秦穆公还是位治军有方的人。秦人自古就有养马的传统，可以说是个马背上的民族。秦穆公当政后，发挥这一优势，建立骑兵部队并为每一位士兵配备一把匕首。这比赵武灵王胡服骑射的改制要早得多。 成语“短兵相接”亦因之而来。